Un salarié peut cumuler un Plan d’Épargne Retraite Individuel (PERIN) et un Plan d’Épargne pour la Retraite Collectif (PERCO) sans restriction, mais les règles de déblocage anticipé diffèrent selon le produit. Contrairement à une idée largement répandue, un transfert d’un ancien PERCO vers un nouveau PER n’ouvre pas automatiquement droit aux mêmes avantages fiscaux.
Dans l’entreprise, certains dispositifs restent accessibles uniquement sous conditions d’ancienneté ou de statut, tandis que d’autres acceptent l’adhésion dès le premier jour. La fiscalité applicable à la sortie varie non seulement selon le plan, mais aussi selon le mode de versement choisi à la retraite.
Comprendre les grands types de plans d’épargne retraite : PER, PERCO, PERP, PEE
Depuis la loi Pacte, le paysage de l’épargne retraite a pris un virage radical. Fini l’accumulation de dispositifs obscurs : désormais, tout s’articule autour du PER, le plan d’épargne retraite, qui remplace peu à peu le PERP (plan d’épargne retraite populaire) et le PERCO (plan d’épargne pour la retraite collectif).
Le PER se divise en plusieurs compartiments. Le PER individuel (PERIN) vise tous ceux qui souhaitent épargner à titre personnel, sans tenir compte de leur statut. Le PER d’entreprise collectif (PERCOL, descendant direct du PERCO) concerne les salariés, souvent alimenté par l’épargne salariale : intéressement, participation, versements volontaires. Enfin, le PER obligatoire vise certains salariés selon des accords spécifiques.
Qu’en est-il du PEE (plan d’épargne entreprise) ? Il joue un rôle différent : il ne prépare pas la retraite, mais sert à constituer une épargne d’entreprise à moyen terme. Les fonds sont bloqués cinq ans, sauf événement exceptionnel permettant un retrait anticipé. Il complète l’offre globale, mais n’a pas la même finalité.
Voici comment ces dispositifs se distinguent :
- PER : grande souplesse, possibilités de transferts facilités, sortie en capital ou en rente selon le choix du titulaire.
- PERCO : alimenté par l’épargne salariale, sortie principalement en rente, dispositif destiné à disparaître au profit du PER.
- PERP : commercialisation arrêtée, fiscalité spécifique de la rente viagère.
- PEE : épargne à moyen terme, non destinée à la retraite.
Si le marché des plans d’épargne retraite s’est clarifié, chaque produit garde ses règles propres. Articuler intelligemment ces dispositifs relève d’une vraie réflexion patrimoniale.
PER et PERCO : quelles différences concrètes dans le fonctionnement et la fiscalité ?
Avec l’arrivée du PER, toute la logique de l’épargne retraite évolue. Ce produit universel accueille aussi bien les versements volontaires, l’épargne salariale (intéressement, participation, abondement), que l’épargne personnelle dans sa version individuelle. Le PERCO, en revanche, reste limité à l’épargne salariale.
Sur la gestion, le PER propose par défaut une gestion pilotée adaptée à la préparation de la retraite, tout en offrant la possibilité de passer en gestion libre. Le PERCO proposait déjà cette option, mais l’automatisation de la gestion pilotée s’est généralisée avec la loi Pacte. Concernant les frais de gestion, la concurrence a fait baisser les tarifs, en particulier sur les PER.
La question de la sortie change la donne : le PER permet de récupérer son épargne en capital (en une fois ou de manière fractionnée) ou sous forme de rente viagère. Le PERCO, sauf exceptions comme l’achat de la résidence principale, imposait la sortie en rente. La fiscalité évolue également : sur le PER individuel, les versements sont déductibles du revenu imposable, alors que sur le PERCO, les montants issus de l’intéressement et de la participation sont exonérés d’impôt sous conditions. Dans les deux cas, les plus-values sont soumises aux prélèvements sociaux à la sortie.
Un transfert du PERCO vers le PER reste possible. Il simplifie la gestion de l’épargne retraite et offre davantage de flexibilité, ce qui correspond mieux aux parcours professionnels variés d’aujourd’hui.
Assurance emprunteur et assurance prêt immobilier : quels liens avec l’épargne retraite ?
Le plan d’épargne retraite, qu’il s’agisse d’un PER ou d’un PERCO, s’invite désormais dans la préparation d’un projet immobilier. L’achat d’une résidence principale fait partie des rares exceptions permettant de débloquer son plan avant la retraite. Cette disposition séduit particulièrement les emprunteurs qui souhaitent renforcer leur apport ou sécuriser leur achat.
L’assurance emprunteur, exigée pour la plupart des prêts immobiliers, protège la banque en cas de décès ou d’invalidité de l’emprunteur. Si un drame survient, le capital restant dû ou une rente est versé aux bénéficiaires désignés (conjoint, partenaire PACS, enfants). Ce mécanisme fait écho à l’épargne retraite, qui prévoit elle aussi une transmission au bénéficiaire en cas de décès, sans passer par la succession classique.
Pour mieux cerner les usages possibles, voici ce que permettent ces dispositifs :
- Utiliser un PER pour financer l’acquisition de la résidence principale, sous conditions précises.
- Mobiliser l’épargne constituée sur un PERCO pour le même projet, si le règlement du plan le prévoit.
- Comparer le sort des capitaux en cas de décès : le PER échappe à la succession ordinaire, le PERCO également, selon certains critères.
La fiscalité dépend de la cause du retrait (achat immobilier, décès, invalidité). Les spécialistes en gestion de patrimoine intègrent désormais ces dispositifs dans leurs analyses, afin d’optimiser la protection de la famille et l’organisation de la transmission. Cette articulation entre assurance prêt immobilier et épargne retraite s’avère particulièrement pertinente pour les parcours patrimoniaux complexes ou les couples liés par un PACS.
Choisir le bon plan selon sa situation : conseils pratiques pour orienter ses décisions
Le choix entre les différents plans d’épargne retraite dépend avant tout de votre profil. Si vous êtes salarié dans une entreprise, tournez-vous vers le PERCO ou le nouveau PER collectif (PERCOL), spécialement conçus pour profiter de l’épargne salariale : intéressement, participation, abondement. Ces plans deviennent particulièrement attractifs dès lors que l’entreprise y injecte des sommes significatives.
Pour les indépendants ou les salariés dépourvus de dispositif collectif, le PER individuel (PERIN) se présente comme une solution idéale. Il autorise des versements volontaires, offre une grande liberté de gestion, pilotée ou libre, et permet d’ajuster l’effort d’épargne selon les fluctuations de votre situation.
Le choix ne se limite pas à la nature du plan. Les frais de gestion et d’arbitrage diffèrent sensiblement d’un établissement à l’autre. Certains prélèvent jusqu’à 1 % de l’encours chaque année, tandis que d’autres appliquent des frais uniquement au moment des transferts.
Pour aider à y voir plus clair, voici quelques repères concrets :
- Si la flexibilité prime, le PER individuel s’impose.
- Une entreprise qui propose de l’abondement ou des primes d’épargne salariale ? Le PERCO ou le PERCOL sont à privilégier.
- Anticipez votre mode de sortie : souhaitez-vous une rente viagère, un capital ou une combinaison des deux ? Les réponses varient selon le plan.
- Un projet d’achat immobilier ? Prenez connaissance des conditions de déblocage anticipé pour l’acquisition de la résidence principale.
L’avantage fiscal reste un point fort : possibilité de déduire les versements du revenu imposable pour le PER individuel, exonérations spécifiques pour l’épargne salariale. Examinez différentes simulations, mais alignez toujours votre choix sur votre horizon de retraite et vos ambitions patrimoniales.
Au bout du compte, choisir son plan d’épargne retraite, c’est tracer sa propre route vers plus de liberté et de sécurité financière. La décision ne se limite pas à une case à cocher, elle façonne votre avenir en profondeur.
